Was ist Scalping - Aktienmarkt-Glossar

Skalpieren ist eine Hochfrequenzhandelsstrategie, die darauf abzielt, kleine Gewinne aus winzigen Kursänderungen über kurze Zeiträume zu erzielen. Scalper, die Händler, die diese Methode anwenden, führen oft Dutzende oder sogar Hunderte von Geschäften an einem einzigen Tag aus und nutzen die Summe dieser winzigen Kursschwankungen, um potenziell erhebliche Gewinne zu erzielen.

Schlüsselprinzipien des Scalping

Schneller Einstieg und Ausstieg: Beim Scalping geht es darum, schnell in den Handel einzusteigen und wieder auszusteigen, normalerweise innerhalb von Minuten oder sogar Sekunden.
Hohe Lautstärke: Scalper handeln oft mit hohen Volumina, um die Gewinne aus kleinen Kursänderungen zu vergrößern.
Häufige Trades: Da das Gewinnziel pro Handel gering ist, tätigen Scalper in der Regel zahlreiche Geschäfte pro Tag.
Minimale Exposition: Indem sie schnell ein- und aussteigen, versuchen Scalper, ihre Marktrisiken zu begrenzen.

Werkzeuge und Techniken

Level-2-Kurse und Markttiefe: Ermöglicht Scalern, den Auftragsfluss zu sehen und die Liquidität und Nachfrage auf verschiedenen Preisniveaus zu bewerten.
Häkchen-Diagramme: Jedes Mal, wenn eine bestimmte Anzahl von Transaktionen ausgeführt wird, wird ein neuer Kursbalken oder "Tick" angezeigt, der Einblicke in kurzfristige Bewegungen und Aktivitäten bietet.
Direkter Marktzugang (DMA): So können Skalierer ihre Aufträge direkt auf dem Markt platzieren, was eine schnellere Ausführung gewährleistet.
Automatisierte Handelssysteme: In Anbetracht der Geschwindigkeit, die für das Scalping erforderlich ist, verwenden viele Scalper automatisierte Systeme zur Ausführung von Geschäften auf der Grundlage vordefinierter Kriterien.
Technische Indikatoren: Obwohl sie angesichts der kurzen Zeitrahmen weniger häufig verwendet werden, können einige Scalper immer noch grundlegende Indikatoren wie gleitende Durchschnitte oder Bollinger Bänder® als Entscheidungshilfe verwenden.

Stärken und Herausforderungen

Stärken:
- Geringeres Risiko: Die begrenzte Zeit auf dem Markt kann das Risiko erheblicher negativer Kursbewegungen verringern.
- Mehrere Gelegenheiten: Die häufigen kleinen Bewegungen auf dem Markt bieten im Laufe des Tages zahlreiche Handelsmöglichkeiten.
- Potenziell geringeres Risiko über Nacht: Da Scalper ihre Positionen in der Regel am Ende des Tages schließen.
Herausforderungen:
- Erfordert intensive Konzentration: Scalping erfordert ständige Aufmerksamkeit für Marktbewegungen und schnelle Entscheidungen.
- Hohe Transaktionskosten: Aufgrund der hohen Anzahl der ausgeführten Geschäfte können sich die Transaktionskosten schnell summieren und die Gewinne aufzehren.
- Präzision ist entscheidend: Ein paar schlechte Geschäfte oder eine leichte Verzögerung bei der Ausführung können die Gewinne aus vielen erfolgreichen kleinen Geschäften zunichte machen.
- Marktvolatilität: Plötzliche Marktausschläge können zu erheblichen Verlusten führen, wenn sie nicht sofort bewältigt werden.

Zu berücksichtigende Faktoren

Broker-Auswahl: Angesichts der Häufigkeit des Handels ist es wichtig, einen Broker mit niedrigen Transaktionsgebühren und einer zuverlässigen Handelsplattform zu wählen, die eine schnelle Ausführung bietet.
Mentale Ausdauer: Scalping kann aufgrund seines intensiven Charakters und der Notwendigkeit, sich ständig zu konzentrieren, mental anstrengend sein.
Regulatorisches Umfeld: Einige Finanzvorschriften können bestimmte Scalping-Aktivitäten einschränken, insbesondere im Zusammenhang mit dem Devisenhandel.

Schlussfolgerung

Scalping ist eine spezialisierte Handelsstrategie, die sich für Personen eignet, die die Zeit, die Aufmerksamkeit und die schnelle Entscheidungsfindung aufbringen können, die sie erfordert. Es kann profitabel sein, erfordert aber ein tiefes Verständnis des Marktes, ein effektives Handelssystem und ein sorgfältiges Risikomanagement. Angesichts der damit verbundenen Herausforderungen sollten potenzielle Scalper ausgiebig auf Demo-Plattformen üben, bevor sie echtes Kapital einsetzen.