Qu'est-ce que le scalping ? - Glossaire boursier

Scalping est une stratégie de trading à haute fréquence visant à réaliser de petits profits à partir de variations de prix infimes sur de courtes périodes. Les scalpeurs, les traders qui utilisent cette méthode, exécutent souvent des dizaines, voire des centaines de transactions au cours d'une même journée, tirant parti de l'ensemble de ces minuscules fluctuations de prix pour générer des gains potentiellement substantiels.

Principes clés du scalping

Entrée et sortie rapides: Le scalping consiste à entrer et à sortir rapidement des transactions, généralement en quelques minutes, voire en quelques secondes.
Volume élevé: Les scalpeurs négocient souvent des volumes importants afin d'amplifier les bénéfices des petites variations de prix.
Les échanges fréquents: Étant donné le faible objectif de profit par transaction, les scalpers effectuent généralement de nombreuses transactions chaque jour.
Exposition minimale: En négociant rapidement, les scalpeurs cherchent à limiter leur exposition aux risques du marché.

Outils et techniques

Cotations de niveau 2 et profondeur du marché: Permet aux scalpeurs de voir le flux d'ordres et d'évaluer la liquidité et la demande à différents niveaux de prix.
Graphiques en tic-tac: Afficher une nouvelle barre de prix ou "tick" chaque fois qu'un nombre déterminé de transactions est exécuté, ce qui permet de mieux comprendre les mouvements et l'activité à court terme.
Accès direct au marché (DMA): Cela permet aux scalpers de placer des ordres directement sur le marché, ce qui garantit une exécution plus rapide.
Systèmes de négociation automatisés: Compte tenu de la rapidité requise pour le scalping, de nombreux scalpeurs utilisent des systèmes automatisés pour exécuter des transactions sur la base de critères prédéfinis.
Indicateurs techniques: Bien qu'ils soient moins utilisés en raison des délais courts, certains scalpeurs peuvent encore utiliser des indicateurs de base tels que les moyennes mobiles ou les bandes de Bollinger® pour guider leurs décisions.

Points forts et défis

Points forts:
- Exposition réduite : le temps limité passé sur le marché peut réduire le risque de rencontrer des mouvements de prix négatifs importants.
- Des opportunités multiples : Les petits mouvements fréquents du marché offrent de nombreuses opportunités de négociation tout au long de la journée.
- Risque de nuit potentiellement réduit : Les scalpers clôturent généralement leurs positions à la fin de la journée.
Défis:
- Nécessite une concentration intense : Le scalping exige une attention constante aux mouvements du marché et une prise de décision rapide.
- Coûts de transaction élevés : En raison du nombre élevé de transactions exécutées, les coûts de transaction peuvent rapidement s'accumuler, ce qui risque d'éroder les bénéfices.
- La précision est cruciale : Quelques mauvaises transactions ou un léger retard dans l'exécution peuvent anéantir les gains réalisés grâce à de nombreuses petites transactions réussies.
- Volatilité des marchés : Les hausses soudaines des marchés peuvent entraîner des pertes importantes si elles ne sont pas gérées rapidement.

Facteurs à prendre en compte

Sélection des courtiers: Compte tenu de la fréquence des transactions, il est essentiel de choisir un courtier dont les frais de transaction sont peu élevés et qui dispose d'une plateforme de négociation fiable offrant une exécution rapide.
Résistance mentale: Le scalping peut être mentalement éprouvant en raison de sa nature intense et de la nécessité de se concentrer en permanence.
Environnement réglementaire: Certaines réglementations financières peuvent restreindre certaines activités de scalping, en particulier dans le contexte du trading sur le marché des changes.

Conclusion

Le scalping est une stratégie de trading spécialisée qui convient aux personnes qui peuvent y consacrer le temps, l'attention et la rapidité de prise de décision qu'elle exige. Cette stratégie peut être rentable, mais elle nécessite une compréhension approfondie du marché, un système de trading efficace et une gestion méticuleuse des risques. Compte tenu des défis qui y sont associés, les scalpeurs potentiels devraient s'entraîner longuement sur des plateformes de démonstration avant d'engager des capitaux réels.